Geïntroduceerd in 1974 en 11 jaar in gebruik, net als zijn broertje met kleinere wielen, de XL100, evolueerde de XL125 van de stijl met laag oplopende uitlaten tot de Hi-line stijl en de Elsinore stijl brandstoftanks. Alle modellen hadden voorloopasvorken, een stijl die alleen op de latere Xl100's zat. Deze XL125 was een volwaardige machine, maar viel nog steeds in de smaak bij jongere en lichtere rijders. Het was misschien wel de meest populaire keuze voor eigenaars van Motor Homes, zijn relatief lichte gewicht en viertakt betrouwbaarheid wogen in zijn voordeel. In tegenstelling tot de XL100, was er geen XR competitieversie voor zover wij weten, en zeker niet in de VS.